基金從業資格考試輔導用書 2017證券投資基金基礎知識（關注官方微信送考前高押密捲） pdf epub mobi txt 電子書 下載 2025

簡體網頁||繁體網頁

☆☆☆☆☆

基金從業資格考試命題研究中心 編

圖書標籤:

• 基金從業資格考試
• 證券投資基金
• 基礎知識
• 2017年
• 考研
• 金融
• 職業資格
• 輔導用書
• 考前密捲
• 微信福利

齣版社： 復旦大學齣版社

ISBN：9787309121414

版次：1

商品編碼：11941821

包裝：平裝

開本：16開

齣版時間：2016-03-01

用紙：膠版紙

産品特色

編輯推薦

　　大途教育新大綱版——《基金從業資格考試輔導用書》新大綱、新內容、新題型，
　　結構科學實用，講解清晰明確！！
　　濃縮主要考試內容，更高效，更直觀，更有趣的學習方式。

內容簡介

　　證券投資基金基礎知識教材是大途教育嚮參加基金從業資格考試的考生提供的具有專業性的輔導材料，供考生考前備考復習使用。本教材嚴格依據2016新改版考試大綱編寫，在體例、版式及內容的編排方麵都力圖做到科學實用。本教材每章均包含三大塊，即2016新改版考綱要求——瞭解考試重點；核心考點解讀——快速圖錶形式呈現知識點，濃縮瞭考試內容的精華，使考生對考點、重點和難點一目瞭然，便掌握核心考點；本章強化訓練——強化實戰能力。另本教材名師精講部分還大量運用實用易記的於記憶、對比和學習

投資學原理與實踐：構建現代投資組閤的理論與操作指南 本書旨在為嚴肅的投資者、金融專業人士以及希望深入理解資本市場運作規律的學子，提供一套全麵、深入且具有前瞻性的投資理論框架與實務操作指南。本書內容聚焦於現代投資組閤理論（MPT）的精髓、資産定價模型的演變、風險管理的前沿技術，以及在全球化背景下的投資策略部署，完全避開瞭任何針對特定資格考試或特定年份教材內容的講解。 --- 第一部分：投資學理論基石——從理性人假設到有效市場 本部分將係統梳理投資學的核心理論，為理解市場行為和構建穩健投資決策奠定堅實的數理和邏輯基礎。 第一章：投資的本質與投資者行為 本章首先界定投資的經濟學含義，區分投資與投機，探討投資決策中的時間偏好、風險認知與效用函數。我們將深入分析行為金融學（Behavioral Finance）的興起，探討心理偏差（如錨定效應、過度自信、損失厭惡）如何係統性地偏離傳統理性人模型，並討論如何在實際操作中識彆和對衝這些認知偏差。內容涵蓋投資者風險承受能力的評估框架（基於財富水平、投資期限和心理彈性）以及風險偏好麯綫的構建方法。 第二章：證券分析的演進：從基本麵到技術麵 本章不涉及特定考試的知識點，而是專注於證券分析方法的宏觀演進和深刻理解。 基本麵分析的深度挖掘： 探討價值鏈分析、競爭優勢分析（波特五力模型在投資中的應用）、經濟附加值（EVA）評估體係。重點分析定量財務報錶分析的局限性，強調定性因素（如公司治理結構、創新能力和宏觀産業政策適應性）在長期價值發現中的核心地位。 技術分析的科學性審視： 剖析技術分析背後的概率學基礎和自我實現預言機製。深入探討道氏理論的哲學內核，並對各種圖錶形態、技術指標（如布林帶、MACD的復雜應用）進行嚴格的統計有效性檢驗，而非簡單羅列其操作規則。 第三章：現代投資組閤理論（MPT）的精確解讀 本章是全書的理論核心。我們將詳細闡述馬科維茨（Markowitz）模型，著重於理解最優邊界（Efficient Frontier）的數學推導及其幾何意義。討論如何利用協方差矩陣來量化和優化投資組閤的風險分散效果。重點解析： 1. 最小方差組閤與完全分散化： 理論上的無風險套利區間。 2. 資本市場綫（CML）與證券市場綫（SML）： 區分CML與SML的應用場景，並對夏普比率（Sharpe Ratio）進行深入的績效歸因分析。 --- 第二部分：資産定價模型與市場效率 本部分聚焦於資産價格如何形成、影響價格的係統性風險，以及市場效率的實證檢驗。 第四章：資本資産定價模型（CAPM）的批判性考察 本章對CAPM進行細緻的梳理，定義貝塔係數（Beta）作為係統性風險的度量，並講解其在基準業績評估中的作用。然而，本書的重點在於超越CAPM的局限性，探討其在實際應用中遇到的挑戰，例如對單一風險因子（市場風險）的過度依賴。 第五章：多因子定價模型與套利定價理論（APT） 深入介紹Ross提齣的套利定價理論（APT），強調其對多重風險因子的開放性。係統梳理Fama-French三因子模型（SMB, HML）的構建邏輯，並探討後續擴展模型，如卡哈特（Carhart）四因子模型（加入動量因子Momentum），分析這些因子在不同市場周期中的解釋力和預測力差異。 第六章：有效市場假說（EMH）的層次與現實檢驗 全麵迴顧瞭弱式、半強式和強式有效市場假說的內涵。本書將聚焦於對半強式效率的實證檢驗，結閤市場異象（Anomalies）——如“日曆效應”、“規模效應”——來討論這些異象對傳統EMH的挑戰，並探討投資者應如何利用市場微結構上的暫時性失靈，而非依賴內幕信息。 --- 第三部分：高級風險管理與衍生工具應用 本部分麵嚮尋求專業風險控製能力的讀者，聚焦於量化風險工具和復雜金融工具的對衝策略。 第七章：風險量化與績效歸因 超越簡單的波動率衡量，本章深入講解先進的風險指標： 風險價值（VaR）的局限性與改進： 介紹條件風險價值（CVaR）或期望損失（Expected Shortfall, ES）在尾部風險度量上的優越性。 壓力測試與情景分析： 講解如何構建宏觀經濟衝擊情景（如利率陡峭化、地緣政治衝突）並模擬對投資組閤的衝擊效應。 績效歸因分析： 使用布裏茨（Brinson-Fachler）模型等工具，將投資組閤的迴報清晰地分解為資産配置決策的貢獻、證券選擇貢獻以及交易時機選擇的貢獻，為評估基金經理的真正能力提供客觀標準。 第八章：衍生工具的戰略性應用 本章聚焦於期權、期貨和互換在投資組閤管理中的戰略作用，而非投機。 期貨市場： 講解如何利用股指期貨進行係統性風險的動態調整（Beta管理）和流動性管理。 期權策略： 深入分析保護性看跌期權（Protective Put）和領子策略（Collar）在“保本+參與上漲”目標中的應用，以及如何利用波動率期權進行市場風險敞口的精確對衝。 --- 第四部分：全球宏觀投資與資産配置實務 本部分將理論與全球宏觀環境相結閤，指導讀者製定跨資産類彆的長期戰略和戰術性調整。 第九章：全球宏觀分析框架與投資周期 本章講解如何將貨幣政策、財政政策與國際收支狀況納入投資分析框架。闡述不同投資周期（擴張、滯脹、衰退）下，債券、股票、大宗商品和房地産的相對錶現規律。重點討論匯率風險在國際資産配置中的處理方法。 第十章：固收類資産的深度解析與久期管理 摒棄對基礎債券票麵利率的簡單講解，本章側重於固定收益投資的深度挑戰： 1. 期限結構分析： 深入理解收益率麯綫的形態（平坦化、陡峭化、牛市/熊市平移）及其對投資組閤價值的影響。 2. 久期（Duration）與凸度（Convexity）： 詳細解釋久期作為利率風險敏感度的精確量化工具，並闡述凸度在利率敏感度修正中的作用。 3. 信用風險評估： 探討主權債務與企業信用風險的評估模型，包括違約概率（PD）和違約損失率（LGD）的估計。 第十一章：資産配置的生命周期與戰術調整 係統介紹戰略資産配置（SAA）與戰術資産配置（TAA）的差異與聯動。重點探討基於風險平價（Risk Parity）和終生周期模型（如LGP模型）的動態配置方法。本書強調，成功的投資並非在於精確預測下一季度的市場走勢，而在於建立一個能夠適應多種經濟情景的、具有韌性的資産組閤結構。 --- 本書特點總結： 本書內容專注於投資學的核心理論體係、先進的風險管理技術以及全球宏觀視角下的資産配置藝術，所有內容均圍繞現代金融工程與投資科學的學術前沿展開，確保讀者獲得的是一套曆久彌新的、跨越市場周期的專業知識體係。我們不提供任何針對特定考試的應試技巧或記憶口訣，而是緻力於培養讀者批判性思考和構建嚴謹投資決策的能力。

評分☆☆☆☆☆

作為一名零基礎的考生，我拿到這本書最大的感受就是內容有點“硬”。雖然它確實涵蓋瞭證券投資基金的方方麵麵，但很多部分的講解對我來說就像在看天書一樣。比如，在講到一些金融衍生品在基金投資中的應用時，我感覺概念太多，邏輯關係也比較復雜，書中給齣的例子似乎也比較抽象，沒有完全到位。我期望這本書能有更多的“小白友好型”內容，比如在每個章節的開頭，能有一個簡要的知識導圖，幫助我們梳理整體框架；在講解核心概念時，能穿插一些生活中的類比，或者舉一些更貼近我們日常生活的例子，這樣更容易被理解和接受。此外，對於一些專業術語，希望能在首次齣現時就給齣比較詳細的解釋，而不是到後麵纔零散齣現。如果書後麵能附帶一個詳細的專業術語匯編，那將是極大的福音。我非常希望這本書能有一種循序漸進的學習路徑，從最基礎的概念講起，一步步引導我們進入更深入的知識領域，而不是直接拋給我們大量的信息。

評分☆☆☆☆☆

這本書的封麵設計倒是挺吸引人的，那個“官方微信送考前高押密捲”的字樣，讓人一看就覺得內容肯定很給力。我當時在書店裏翻瞭翻，紙張的質量還可以，印刷也比較清晰，這點對於看書學習的人來說很重要，畢竟長時間盯著看，眼睛是革命的本錢。我最看重的是內容是否紮實，畢竟是資格考試的輔導用書，內容纔是王道。從目錄上看，章節的劃分倒是比較細緻，基本上涵蓋瞭證券投資基金的各個方麵，比如基金的起源、發展、類型、投資策略、風險控製等等，感覺還是比較全麵的。我比較關注的是案例分析部分，因為考試的時候很多題目都是結閤實際情況來齣的，如果書裏能有豐富的案例，並對案例進行深入剖析，那對我的幫助就太大瞭。另外，像一些專業術語的解釋，如果能用通俗易懂的語言來講解，那就更好瞭，畢竟我們考生裏麵有相當一部分人不是金融專業的科班齣身。我希望這本書能夠提供一些實用的解題技巧和答題思路，讓我在復習的時候能夠事半功倍。考前密捲這個吸引點，我也挺期待的，希望它真的能起到押題的作用，幫助我鞏固知識，查漏補缺。

評分☆☆☆☆☆

拿到這本書的時候，我首先看瞭一下作者或者編寫團隊的介紹。雖然沒有詳細寫，但我能感覺到這套書應該是經過精心打磨的。我是一個比較喜歡刨根問底的學習者，所以對於一些概念的由來、理論的演變，我總是想瞭解得更深入一些。這本書在解釋一些基本概念的時候，雖然力求簡潔明瞭，但我總覺得還有一些拓展的空間。比如說，在講到基金的運作機製時，如果能更詳細地介紹不同類型的基金（如ETF、LOF、FOF）在運作流程上的細微差彆，以及它們的優劣勢分析，對我來說會更有啓發性。此外，關於投資組閤理論的介紹，我覺得可以加入一些經典的投資組閤模型，並配以圖錶進行可視化解釋，這樣可以幫助我們更直觀地理解不同資産配置的效果。另外，我對書中關於基金的估值方法部分有些期待，希望能有更詳細的公式推導和實際操作的步驟說明，這對於理解基金的淨值是如何計算齣來的至關重要。當然，考試內容的變化也很快，希望這本書的內容能跟上最新的監管政策和市場動態，提供一些與時俱進的知識點。

評分☆☆☆☆☆

我平時學習喜歡帶著批判性的眼光去審視，所以對於這本書，我更關注它的邏輯性和係統性。在閱讀過程中，我發現有些章節的銜接處理得不夠順暢，感覺知識點之間跳躍性比較強，這讓我有時候難以建立起完整的知識體係。我希望作者在編纂時，能更注重知識點之間的內在聯係，比如在講解基金的風險控製時，能更清晰地勾勒齣風險來源、風險度量、風險緩釋等各個環節是如何相互關聯的。另外，我對於書中關於基金銷售和托管的章節，感覺內容相對簡略，但這兩個環節對於整個基金運作來說也至關重要，希望能有更詳細的闡述，特彆是關於閤規性和監管要求方麵的內容。還有，在講解基金的法律法規時，如果能引用一些具體的法律條文，並解釋其核心要義，那就更有指導意義瞭。總的來說，我期待這本書能提供一個更加嚴謹和完整的知識體係，讓我在學習過程中能夠建立起清晰的邏輯脈絡。

評分☆☆☆☆☆

我買這本書主要是想通過它來熟悉考試的題型和考察重點。雖然書中提供瞭一些例題，但感覺例題的數量還是不夠豐富，而且有些例題的難度和考試的真實難度相比，似乎有些偏差。我更希望書裏能包含更多不同題型、不同難度的練習題，特彆是那些常考、必考的知識點，能夠有更多的變式題來鞏固。此外，對於錯題的解析，我希望能夠做到更加詳盡。不僅僅是給齣正確答案，更重要的是要分析為什麼這個答案是正確的，以及其他選項為什麼是錯誤的，這樣纔能幫助我真正理解題目背後的知識點，避免下次再犯同樣的錯誤。我之前也看過一些其他的輔導資料，但很多解析都過於簡略，不能起到很好的指導作用。當然，如果這本書能夠提供一些針對性的答題技巧，比如如何快速審題、如何排除乾擾項、如何閤理分配答題時間等等，那就更完美瞭。畢竟，考試不僅考察知識的掌握程度，也考察應試能力。

評分☆☆☆☆☆

好

評分☆☆☆☆☆

第二天中午就到貨瞭，好快。

評分☆☆☆☆☆

挺好的。

評分☆☆☆☆☆

很滿意

評分☆☆☆☆☆

66666666

評分☆☆☆☆☆

書不錯

評分☆☆☆☆☆

考試用的，看著像正版，希望可以通過。順便學習一下。

評分☆☆☆☆☆

瞭解基礎知識，正在閱讀中

評分☆☆☆☆☆

書還可以