有限合伙制私募股权投资基金:规则解读与操作指引 pdf epub mobi txt 电子书 下载 2026

简体网页||繁体网页

☆☆☆☆☆

史高德 著

图书标签:

• 私募股权
• 有限合伙制
• 基金
• 投资
• 法律
• 实务
• 规则
• 解读
• 操作
• 金融

出版社： 法律出版社

ISBN：9787519702946

版次：1

商品编码：12118088

包装：平装

开本：16开

出版时间：2017-01-01

用纸：胶版纸

页数：437

字数：393000

编辑推荐

◎私募从业人员，快速入行层次精进指导手册
◎有限合伙制私募股权投资基金的全流程运作深刻剖析与解读
◎基金日常运营所需的协议文本及议事规则，范本齐全、拿来即用

内容简介

私募基金的运作相当复杂，但本书作者以庖丁解牛的智慧将整个业务实践以流程图、表格、规则解读、文件范本等形式，清晰明了地呈现给读者，彰显了作者丰富的实战经验以及对事物关键性、系统性和逻辑性的把控能力。本书透过对基金的筹备、设立、运营、管退等七大章节的剖析，对基金的全流程运作进行了深入浅出的讲解，揭开了“有限合伙制私募股权投资基金”的神秘面纱。同时，本书还结合基金业协会颁布的各项新规，编制或修订了基金日常运营所需的协议文本及议事规则。

作者简介

史高德，毕业于辽宁中医学院中药学专业。先后就职于中国医药保健品进出口公司、中宝戴梦得股份有限公司、港中旅集团、香港梧桐资本集团，曾先后多次参与创建股权投资基金以及海外企业并购，拥有开阔的国际视野和丰富的股权投资运营管理经验。
郭伟，毕业于中南财经政法大学。曾先后就职于湖北得伟君尚律师事务所、北京市鑫诺律师事务所。曾为中建三局、中发集团、中国宝安、高能控股等央企及大型集团公司提供金融及法律服务，并参与多个私募基金的筹备设立和运营管理；著作有30万字长篇小说《幻与灵》及《思念曲》、《大江东去》等数十首音乐作品。

精彩书评

这是一部用心之作，也是作者多年实践经验的倾力奉献。私募基金的运作相当复杂，但本书作者以庖丁解牛的智慧将整个业务实践以流程图、表格、规则解读、文件范本等形式，清晰明了地呈现给读者，彰显了作者丰富的实战经验以及对事物关键性、系统性和逻辑性的把控能力。本书透过对基金的筹备、设立、运营、管退等七大章节的剖析，对基金的全流程运作进行了深入浅出的讲解，揭开了“有限合伙制私募股权投资基金”的神秘面纱。处于实战前沿的投资者遵循书中所提供的全套流程图、表格和文书解决方案，就可以快速地搭建一个完整而规范的投资基金，从而让繁琐复杂的工作变得清晰简单，提高工作效率。因此，无论是从为职业生涯打下扎实基础的角度，还是从提升专业能力的角度看，本书称得上是一本“操作指引型”的工具书，值得推荐。
——全国政协委员、长安银行股份有限公司监事长 周新生 教授
有限合伙制私募股权投资基金是各种私募基金里非常重要的一种组织形式，很高兴两位作者能够结合基金业协会的zui新规则，深入浅出地对基金的全流程运作做一个讲解与说明。相信本书能够成为基金从业人员的一个规范化的指引。我从事金融行业已经有二十多年了，各种专业书籍也读过不少，但本书还是具有非常鲜明的特色的，对有限合伙制私募股权投资基金做了深入剖析，值得大家认真学习。
——中国风险投资有限公司 王一军总裁
从美国到中国，从今天到明天，我们都在为自己的梦想而奋斗。高德是我多年的老朋友，很高兴他能够集自己多年的投资经验，为大家奉献这样一本讲解详实的实务书籍。书中自有黄金屋，书中自有颜如玉，相信大家通过对本书的阅读，都能够获益匪浅。金融行业在全世界来说都是一种高智力的行业，金融从业人员必须要有扎实的基本功。本书深入浅出，对知识的解析既专业又细腻，值得推荐。
——侨界领袖、美国大华府东北同乡会　赵净会长

目录

书前漫笔投资新势力：有限合伙制私募股权投资基金概述
第一章万里长征第一步：基金的筹备
基金筹备流程总图
章前简述
第一节基金筹备之各法律主体分析
一、一些思考
二、普通合伙人（GP）法律主体分析
三、有限合伙人（LP）法律主体分析
四、基金管理人法律主体分析
五、基金架构的整体设计
六、基金的内部机构设置
第二节基金的筹备流程
一、基金筹备流程总图
二、基金筹备流程讲解
本章小结
延伸思考
第二章千里之行始于足下：基金的设立
基金设立流程总图
章前简述
基金设立的流程讲解
一、GP及基金管理人设立
二、基金招募
三、工商登记注册
四、协会备案
本章小结
延伸思考
第三章没有规矩不成方圆：基金的运营
基金运营流程总图
章前简述
第一节基金的内设机构管理
一、基金的内设机构管理简图
二、合伙人大会
三、咨询委员会
四、投资决策委员会
五、联合管理委员会
六、风险管理委员会
七、观察员
第二节基金的外部运营管理
一、基金的外部运营管理流程简图
二、基金的外部运营权限分配
三、基金的投资事务管理
四、基金的资金管理
五、第三方中介机构监督管理
第三节基金的监管
一、基金业协会监管的法律依据
二、基金业协会的主要监管内容
三、《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》解读
四、《关于进一步规范私募基金管理人登记若干事项的公告》解读
五、《私募投资基金信息披露管理办法》解读
六、《私募投资基金管理人内部控制指引》解读
七、《私募投资基金募集行为管理办法》解读
八、《私募投资基金合同指引》解读
九、《私募基金管理人登记法律意见书指引》解读
本章小结
延伸思考
第四章钱从哪里来：基金的募集
基金募集流程总图
章前简述
第一节《募集办法》与《起草说明》条文讲解
一、总则
二、一般规定
三、特定对象的确定
四、私募基金推介
五、合格投资者确认及基金合同签署
六、自律管理
第二节私募基金募集的规范流程
一、募资主体及方式选择
二、《基金招募说明书》制作说明及范本讲解
三、合格投资者的三维筛选
四、相关募集合约签署
五、投资冷静期的注意事项
第三节国家引导基金的申报
一、国家各部委引导基金申报的政策现状
二、国家科技成果转化引导基金申报要点
本章小结
延伸思考
第五章如何挖金子：基金的投资
基金投资流程总图
章前简述
第一节基金的投资流程及重要文件
一、基金的投资流程
二、《投资办法》设立依据及部门职能
三、项目筛选
四、项目立项
五、尽职调查
六、投资决策
七、投资实施
第二节股权投资条款清单及协议要点
一、优先股特殊权益及对赌协议法律分析
二、《投资条款清单》内容讲解
三、《增资协议》及《增资协议之补充协议》内容讲解
四、《股权转让协议》及《股权转让协议之补充协议》内容讲解
本章小结
延伸思考
第六章精细管理择时而退：基金的投后管理与退出
项目投后管理及退出流程总图
章前简述
第一节流程讲解及管理办法
一、项目投后管理流程讲解及管理办法
二、项目退出流程讲解及管理办法
第二节项目退出方式简介
一、IPO退出
二、股权转让退出
三、股权回购退出
四、清算退出
本章小结
延伸思考
第七章亲兄弟明算账：基金的收益分配、清算与其他
基金收益分配及清算流程总图
章前简述
第一节基金的收益分配
一、基金收益分配流程简图
二、基金收益分配的方式
三、基金收益分配的顺序及业绩指标
四、基金亏损时的处理
第二节基金的税收
一、基金的税制
二、各合伙人的税负
三、基金税收法律法规
第三节基金的清算
一、基金清算流程简图
二、《合伙企业法》对基金的解散与清算的规定
三、基金清算相关文件
第四节基金运作中的其他情况
一、合伙人财产份额转让
二、普通合伙人与有限合伙人身份的转换
三、合伙人的入伙
四、合伙人的退伙
五、合伙人的除名
六、合伙人的继承
七、合伙人的出质及债务承担
本章小结
延伸思考
附录常用规范性文件索引表
后记一
后记二

前言/序言

致读者
二十一世纪，注定是属于金融的世纪。
而我们，就站在这个世纪的开端。
2016年中国证券投资基金业协会接连颁布了多项重量级的私募新规，严厉打击了各种市场乱象，为整个行业的规范化发展指明了方向。
在此背景下，我们写就了《有限合伙制私募股权投资基金：规则解读与操作指引》这本书，以飨读者。
本书立足于实务，分为基金的筹备、设立、运营、募集、投资、投后管理与清算七大章节，对有限合伙制私募股权投资基金的全流程运作做了深刻剖析与解读。同时，本书还结合基金业协会颁布的各项新规，编制或修订了基金日常运营所需的协议文本及议事规则，尽量做到范本齐全、拿来即用。本书尤其适合新入行的朋友快速积累经验，提升专业水准，为更高层级的精进打下扎实基础。
由于我们能力有限，疏漏之处在所难免，还请大家多多指正。
希望本书的出版，能够对大家的工作有所帮助。

好的，这是一份关于另一本图书的详细简介，完全避开了您提到的那本书的主题。 --- 书名：《全球供应链韧性重塑：数字化转型与风险管理前沿实践》 内容简介 在当前地缘政治冲突加剧、极端气候事件频发以及技术迭代加速的复杂宏观背景下，全球供应链正面临前所未有的挑战。传统基于成本最小化的“精益”供应链模式，其脆弱性日益暴露，促使全球企业和政策制定者必须重新审视和构建更具适应性、可见性与弹性的供应链体系。本书《全球供应链韧性重塑：数字化转型与风险管理前沿实践》正是基于这一时代需求而撰写，旨在为企业高管、供应链专业人士、风险分析师以及政府监管机构提供一套系统、深入且高度实操性的理论框架与实践指南。 本书结构严谨，内容涵盖了从战略规划到技术部署，再到跨部门协作的各个层面。全书共分为五大部分，层层递进，共同构建起一个全面的供应链韧性构建蓝图。 第一部分：韧性供应链的战略基石与价值重估 本部分首先界定了“供应链韧性”的内涵，区别于传统的“敏捷性”和“冗余性”。韧性不仅关乎危机发生时的快速恢复能力（Recovery），更强调在压力下维持关键业务连续性的主动防御能力（Resilience）。我们深入剖析了当前全球供应链面临的“黑天鹅”与“灰犀牛”事件的类型学，包括贸易保护主义抬头、关键资源依赖性集中、网络安全威胁升级等。 战略层面，本书提出了一种“韧性价值模型”，指导企业如何量化投入（如建立替代供应源、投资冗余库存）与潜在损失（如停产损失、声誉损害）之间的平衡点。重点探讨了“去中心化与区域化”的供应链布局策略，分析了“近岸外包”（Nearshoring）和“友岸外包”（Friend-shoring）的经济效益与政治考量，帮助企业制定符合自身风险偏好的长期战略地图。 第二部分：数字化赋能：构建全景可视化与预测能力 供应链的韧性高度依赖于信息的透明度和处理速度。本部分聚焦于支撑韧性重塑的关键技术——数字化转型。 我们详细介绍了数字孪生（Digital Twin）技术在供应链中的应用，如何通过实时数据映射构建虚拟运营环境，从而在物理世界危机发生前，进行压力测试和情景模拟。物联网（IoT）与边缘计算的结合，使得端到端（E2E）的资产跟踪和环境监测成为可能，尤其是在冷链物流和高价值零部件运输中的作用被重点阐述。 此外，本书对区块链技术在提升供应链可追溯性（Traceability）和确保数据不可篡改性方面的潜力进行了审视，并结合案例分析了其在应对食品安全和原产地合规性方面的实际效果。核心在于，数字化转型不再是效率优化工具，而是风险预警和主动干预的基础设施。 第三部分：风险识别、量化与主动管理框架 本部分是本书的操作核心，提供了一套多维度的风险管理框架，超越了传统的供应商单一风险评估。 我们提出了一个“多层次风险矩阵”，将风险分为：宏观环境风险（政策、气候）、结构性风险（单一来源依赖、地理集中度）和操作性风险（质量控制、物流中断）。对于量化，本书详细介绍了蒙特卡洛模拟在评估供应链中断对现金流和客户服务水平影响的方法，并引入了动态风险评分模型，要求企业根据市场变化实时调整风险敞口。 主动管理方面，本书深入探讨了如何构建“智能预警系统”，通过整合外部数据源（如新闻情绪分析、港口拥堵指数），实现对潜在中断事件的提前预判，并提供了一套标准化的“中断响应流程”（IRP）模板，确保在危机发生后，决策链条清晰、资源调配迅速。 第四部分：生态系统协作与治理：超越边界的合作 在高度互联的全球网络中，任何一个环节的薄弱都可能拖垮整个链条。本部分强调，韧性是一种系统性特征，而非孤立的企业能力。 我们分析了“供应链协作治理”的必要性，包括信息共享协议的建立、联合库存缓冲池的构建，以及与 Tier-2、Tier-3 供应商建立直接沟通机制的重要性。书中详细探讨了“伙伴关系转型”的模式，如何从传统的买卖关系升级为共同承担风险、共享收益的战略联盟。此外，本书也涵盖了行业标准的制定，如多边信息共享平台的建立，以增强整个产业集群的集体韧性。 第五部分：合规性、可持续性与未来展望 韧性与可持续发展（ESG）目标密不可分。本部分探讨了如何将环境、社会责任和公司治理（ESG）指标纳入供应链韧性考量。例如，强制性的劳工标准审查、碳排放目标对区域化布局的影响，以及如何利用供应链透明度来应对日益严格的跨境合规要求（如数据隐私和供应链尽职调查立法）。 最后，本书展望了供应链的未来形态，包括3D 打印等增材制造技术对分散化生产的推动作用，以及量子计算可能在复杂路径优化中带来的突破。 本书的特点： 实操性强： 包含了大量的流程图、量化模型和案例分析，便于读者直接应用于企业内部流程再造。 前瞻性高： 紧密结合最新的技术发展和地缘政治动态，确保内容的时效性和指导价值。 系统全面： 覆盖了战略、技术、管理和治理的完整周期，为构建面向未来的供应链提供了整体解决方案。 《全球供应链韧性重塑》是一本面向未来挑战的指南，它将帮助企业在不确定的商业环境中，实现从“被动应对”到“主动塑形”的根本转变。

评分☆☆☆☆☆

对于想要进入私募股权投资行业，或者已经身处其中的专业人士来说，这本书无疑是不可多得的宝藏。它以一种“乾货满满”的方式，将理论知识与实操经验进行了完美的融合。书中对于基金的设立、募集、投资、管理、退出以及清算等全生命周期的各个环节，都进行了详尽的解读和操作指南。我尤其欣赏书中关于“基金估值”和“业绩归因”的章节，这部分内容在很多同类书籍中都只是点到为止，而这本书却将其深入浅出地进行了阐述，并提供了实际可行的分析模型和计算方法。这对于我理解基金的真实表现，以及评估GP的管理能力，有着至关重要的帮助。同时，书中还探讨了当前私募股权投资领域面临的一些挑战和发展趋势，例如LP多元化、ESG投资的兴起等，这让我对行业的未来发展有了更深刻的洞察。总而言之，这是一本既有深度又有广度的著作，能够帮助读者构建起对有限合伙制私募股权投资基金的全面认知。

评分☆☆☆☆☆

我一直认为，了解金融工具的底层逻辑和运作机制，是提升自身投资能力的关键。这本书在这方面做得非常出色。它不仅仅是关于有限合伙制私募股权投资基金的“是什么”，更着重于“为什么”和“怎么做”。例如，书中对“有限合伙人（LP）”和“普通合伙人（GP）”的各自角色、权利和义务的界定，就分析得非常透彻。它解释了LP为何会选择将资金委托给GP，以及GP又是如何凭借其专业能力为LP创造价值的。书中还对基金的退出策略进行了详细的论述，包括IPO、并购、股权转让等不同退出方式的特点、优劣势以及在不同市场环境下适用的情况。这一点对于理解PE基金的投资回报周期和盈利模式至关重要。此外，书中还触及了基金的合规性与风险管理，这是任何投资行为都无法回避的关键点。通过这本书，我对整个私募股权投资的生态系统有了更清晰的认识，也更加理解了在这个体系中，各个参与方是如何协同运作，共同推动资本增值。

评分☆☆☆☆☆

这本书确实打开了我对有限合伙制私募股权投资基金的认知边界。在阅读之前，我对这类基金的运作方式，尤其是其背后复杂的合伙协议和监管框架，一直感到有些模糊。作者以一种非常系统和深入的方式，将这些看似抽象的规则，通过层层剖析，变得清晰易懂。我印象最深刻的是关于“承诺资本”、“实缴资本”以及“资本募集”等概念的详细阐释，这不仅仅是理论上的讲解，还结合了大量的实操案例，让我能够直观地理解不同阶段的资金流转和合伙人的权利义务。尤其是在解读合伙协议中的“管理费”、“附带权益”等条款时，作者更是抽丝剥茧，逐一分析了这些条款对基金管理人和有限合伙人可能产生的不同影响，以及如何通过合理的谈判和设计来平衡各方利益。对于像我这样希望深入了解基金运作细节，并能从中学习到实际操作经验的读者来说，这本书无疑提供了一个宝贵的学习平台。它并非简单的罗列规则，而是真正地将规则与实际操作场景相结合，让我从“知道”规则，走向“理解”规则，再到“运用”规则。

评分☆☆☆☆☆

这本书为我提供了一个全新的视角来审视私募股权投资基金的投资流程。在没有阅读这本书之前，我对PE基金的投资决策过程，例如项目尽职调查、估值模型搭建、交易架构设计以及投后管理等环节，仅仅停留在非常表面的了解。这本书则深入到每一个环节的细节，特别是其对“尽职调查”的阐述，简直堪称一本操作手册。作者详细列举了在不同行业、不同类型项目尽职调查中需要关注的重点，包括财务、法律、技术、市场等多个维度，并给出了具体的调查方法和分析工具。更令我惊喜的是，书中还探讨了交易架构设计的多种可能性，以及如何根据基金的投资策略和目标，选择最适合的交易结构，从而最大化投资回报并控制风险。对于投后管理部分，作者也给出了非常实用的建议，如何通过有效的激励机制和精细化的管理，帮助被投企业实现价值增长。这本书的价值在于，它不仅仅是理论的传授，更是经验的总结和方法的提炼，让我仿佛置身于真实的投资场景中，学到了许多教科书上难以获得的实践智慧。

评分☆☆☆☆☆

坦白说，在翻开这本书之前，我曾对理解复杂的金融法律条文和操作细节感到一丝畏惧。然而，作者用一种非常平实且逻辑清晰的语言，将这些看似晦涩的专业内容一一呈现。书中对“LP协议”、“GP协议”等关键法律文件的解读，极具指导意义。作者不仅解释了条款的具体含义，更重要的是，他还分析了这些条款背后的商业逻辑以及可能存在的潜在风险。对于如何理解和谈判这些关键文件，书中提供了一套非常实用的方法论。另外，书中对“投资者关系管理”和“信息披露”等方面的探讨，也让我受益匪浅。这部分内容往往在其他书籍中被忽视，但对于基金的长期健康发展至关重要。作者详细介绍了如何建立有效的沟通机制，如何合规地进行信息披露，以及如何处理可能出现的投资者咨询和投诉。这本书就像一位经验丰富的导师，带领我一步步地走过私募股权投资基金的复杂世界，让我从一个迷茫的旁观者，逐渐成长为一个能够理解和参与其中的专业人士。

评分☆☆☆☆☆

写的很不错，案例详实

评分☆☆☆☆☆

发货速度和物流速度快，服务态度很好。商品质量不错。

评分☆☆☆☆☆

好好好好好好

评分☆☆☆☆☆

很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业

评分☆☆☆☆☆

参考价值，非常棒！

评分☆☆☆☆☆

还没看

评分☆☆☆☆☆

很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业 很好狠专业

评分☆☆☆☆☆

很实用的书！满意的说！！！！

评分☆☆☆☆☆

好评，京东售后很棒！